The multivariate Variance Gamma model: basket option pricing and calibration

In this paper, we propose a methodology for pricing basket options in the multivariate Variance Gamma model introduced in Luciano and Schoutens [Quant. Finance 6(5), 385–402]. The stock prices composing the basket are modelled by time-changed geometric Brownian motions with a common Gamma subordinator. Using the additivity property of comonotonic stop-loss premiums together with Gauss-Laguerre polynomials, we express the basket option price as a linear combination of Black & Scholes prices. Furthermore, our new basket option pricing formula enables us to calibrate the multivariate VG model in a fast way. As an illustration, we show that even in the constrained situation where the pairwise correlations between the Brownian motions are assumed to be equal, the multivariate VG model can closely match the observed Dow Jones index options.     

美国空军卫星控制网的现状与发展趋势

近几年的几场局部战争部分表明了现代军事航天系统的重要性。本文主要介绍了美国最重要的一个军事航天测控网－－空军卫星控制网的情况，希望能对了解美国军事航天测控体制有所帮助。     

多核式中卫型产业集群的网络结构分析--以沈阳装备制造业集群为例

“单核式”与“多核式”是中卫型产业集群的两种基本网络结构。以多核式中卫型产业集群作为研究对象,对其进行概念界定,指出其网络结构具有多个中心结点、内部合作关系密切、结点凝聚成小团体、中心结点相互关联等特征,并据此选取了社会网络分析方法中的中心性、黏性、凝聚子群、核心边缘结构作为网络结构指标。运用这些指标,对沈阳装备制造业集群的网络结构进行了实例分析。研究发现：该集群网络中,各产业部门的核心企业充当了中心结点,同一产业部门的企业密切合作组成凝聚子群,核心企业之间关联紧密形成核心区。这些网络结构特征是其获取生产协作、资源配置和知识创新等竞争优势的重要保证。针对该集群网络黏性较低的现状,最后提出相应的网络结构优化建议。     

GPS在集输管道异常位移监测技术中的应用

集输管道是石油、天然气的主要运输渠道,承担着能源运输的重大责任。一些重大管线如果发生事故,则给国家造成不可估量的损失。这就迫切需要解决管网事故率高的问题,以减少由此造成的不必要的损失。采用GPS系统来监测长距离集输管道的异常位移,具有全天候、高精度、自动化程度高等特点,并且卫星通信覆盖能力强,信号稳定,相对于人烟稀少的地点,更具有优势。本文介绍了利用GPS(RTK)技术监测集输管道实时位移的方法和实现途径。     

北斗卫星导航系统应用推广中的冲突与应对策略

随着北斗卫星导航系统的不断完善以及民众国家安全意识的提高,北斗系统必将主导国内市场并进入国际市场。加快启动北斗系统的应用推广工程具有十分重要的政治、经济和社会意义。在宏观研究层面上,基于系统科学理论,提出了北斗系统应用推广的系统工程观点以及注重冲突分析应用价值的基本思想,对后续的中观和微观研究具有启示作用。     

基于HJ-1卫星的冬小麦叶片SPAD遥感监测研究

SPAD能够反映植株叶绿素含量,而植株叶绿素的含量及动态变化,对评价作物生产能力、预测产量和品质均有重要意义。该研究以湖北省潜江市后湖管理区冬小麦为研究对象,通过田间观测不同生育期冬小麦叶片SPAD变化情况,结合我国自主研发的HJ-1卫星对研究区域进行同步监测,选取并计算RVI、DVI、NDVI、GRVI四种植被指数,通过对4种植被指数与冬小麦叶片SPAD进行相关性分析,并构建植被指数与冬小麦叶片SPAD回归反演模型,结果显示相关性均较高。通过对比四种植被指数模型反演精度,NDVI-SPAD对数模型预测精度较高,精度检验表明平均相对误差为-2.34,均方根误差(RMSE)为5.65,能够较好的反演研究区域内的冬小麦SPAD。利用HJ-1卫星结合NDVI-SPAD对数模型能够有效对研究区域冬小麦叶片SPAD进行遥感监测。     

谈实验室设备的计量管理

分析了实验室仪器设备计量管理的重要方式——检定和校准的异同,介绍了实验室认可准则对仪器设备校准的要求,认为校准已经逐渐在代替原来计量栓定的功能,实验室应将校准和计量检定结合起来。作为一个监视设备运行状况的重要手段,对仪器设备的期间核查作了简要叙述。     

VIX期权定价与校正

VIX期权作为波动率衍生品能为金融机构提供有效的市场风险对冲工具。文献中对VIX期权定价的实证分析误差都很大,原因在于模型的选取误差以及校正方法和样本选取不妥。通过在VIX模型中加入均值回复因素和跳因素,可以使VIX过程更加合理,也可以使VIX期权定价精度更高。通过对VIX期权市场中间报价进行校正,得到了4个文献模型的参数估计,并比较4个模型的定价精度和正向隐含波动率偏斜拟合效果。     

远程教育扶贫网的系统运行

着重介绍了利用计算机、国际互联网和卫星技术,并配以辅助设备,实施远程教学,通过该系统使贫困地区的学生享受与发达地区学生同样的教育,实现科教扶贫之目的。     

直升机卫星通信系统信道模拟与通信实现

针对直升机卫星通信系统中直升机旋翼对通信信道造成的周期性衰落问题,采用射频收发器AD9361模拟了信道周期性衰落模型,基于此模型在现场可编程门阵列(Field Programmable Gate Array,FPGA)上优化并实现了缝隙检测算法。根据信道衰落模型和缝隙检测算法及数据链路速率和带宽的要求,提出了一套直升机卫星通信系统可靠通信方案,即前向链路采用重发和分集接收及短码LDPC编码技术,返向链路根据前向链路缝隙检测的结果在无遮挡缝隙采用突发通信和长码低密度奇偶校验(Low Density Parity Check,LDPC)编码技术,实现可靠通信。系统测试结果表明,该方案不受直升机机型限制,系统可在40%遮挡率下实现前向链路25.6 kb/s和返向链路4 Mb/s速率下的可靠通信。